Abdul Hadi

Farah Margaretha, 2005, Teori dan Aplikasi Manajemen Keuangan: Investasi dan Sumber Dana Jangka Pendek, Grasindo
I Made Sudana, 2011, Manajemen Keuangan Perusahaan: Teori dan Praktek, Penerbit Erlangga, Jakarta
Mamduh M. Hanafi, 2008, Manajemen Keuangan, Edisi 1, BPFE Yogyakarta

Categories: Manajemen Keuangan Tags: Abdul Hadi, analisis laporan keuangan, Laporan Keuangan, Manajemen Keuangan

Risiko dan Tingkat Pengembalian

October 20, 2012 hadiborneo 7 comments

Materi Pembelajaran Risiko dan Tingkat Pengembalian adalah sebagai berikut:

Konsep Return dan Risiko
Return yang Diharapkan untuk Investasi Tunggal
Risiko untuk Investasi Tunggal
Return yang Diharapkan untuk Portofolio
Risiko untuk Portofolio
Himpunan Portofolio dan Himpunan Portofolio yang Efisien
Keseimbangan Pasar (Market Equilibrium)
Diversifikasi Investasi
Capital Asset Pricing Model (CAPM) dan Security Market Line (SML)
Aplikasi Capital Asset Pricing Model (CAPM

PENDAPATAN YANG DIHARAPKAN (EXPECTED RETURN) UNTUK INVESTASI TUNGGAL

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R)=\sum_{i=1}^{N}p_{i}(R_{i})$

RISIKO UNTUK INVESTASI TUNGGAL

Varians

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(R_{i})=\sum_{i=1}^{N}p_{i}[R_{i}-E(R_{i})]$

Standar Deviasi

$\small \dpi{100} \fn_cm \sigma (R_{i})=\sqrt{Var(R_{i})}$

Expected Return-Risk Indifference Curve

$\small \dpi{100} \fn_cm U=E(R_{i})-0.005\: A(s)$

PENDAPATAN YANG DIHARAPKAN (EXPECTED RETURN) UNTUK PORTOFOLIO

Expected Return Portfolio

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R_{p})=w\times E(R_{s})+(1-w)\times E(R_{c})$

RISIKO UNTUK PORTOFOLIO

Varians Portofolio

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(R_{p})=\sum_{i=1}^{N}p_{i}w^{2}[R_{s}-E(R_{s})]+\sum_{i=1}^{N}2p_{i}w(1-w)[R_{s}-E(R_{s})][R_{c}-E(R_{c})]+\sum_{i=1}^{N}p_{i}(1-w)^{2}[R_{c}-E(R_{c})]^{2}$

atau

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(R_{p})=w^{2}\: Var(R_{s})+2w(1-w)Cov(R_{s},R_{c})+(1-w)^{2}\: Var(R_{c})$

Standar Deviasi Portofolio

$\small \dpi{100} \fn_cm \sigma (R_{p})=\sqrt{Var(R_{p})}$

HIMPUNAN PORTOFOLIO DAN HIMPUNAN PORTOFOLIO YANG EFISIEN

$\small \dpi{100} \fn_cm \rho _{xy}=\frac{Cov(xy)}{\sigma _{x}\sigma _{y}}$

$\small \dpi{100} \fn_cm Cov(xy)=\rho _{xy}\sigma _{x}\sigma _{y}$

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(R_{p})=w^{2}Var(R_{x})+2w(1-w)\rho _{xy}\sigma _{x}\sigma _{y}+(1-w)^{2}Var(R_{y})$

$\small \dpi{100} \fn_cm \sigma (R_{p})=\sqrt{w^{2}Var(R_{x})+2w(1-w)\rho _{xy}\sigma _{x}\sigma _{y}+(1-w)^{2}Var(R_{y})}$

Pengukuran Risiko Tidak Sistematik dan Risiko Sistematik

$\small \dpi{100} \fn_cm Ri_{t}=a+\beta (R_{M})_{t}+ei_{t}$

$\small \dpi{100} \fn_cm Ri_{t}=\frac{Pi_{t}-Pi_{t-1}+di_{t}}{Pi_{t-1}}$

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(Ri_{t})=\beta ^{2}Var(Rm_{t})+2\beta Cov(Rm_{t},\varepsilon i_{t})+Var(\varepsilon i_{t})$

$\small \dpi{100} \fn_cm Var(Ri_{t})=\beta ^{2}Var(Rm_{t})+Var(\varepsilon i_{t})$

$\small \dpi{100} \fn_cm \beta =\frac{Cov(R_{i},R_{M})}{Var(R_{M}})$

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R_{p})=R_{f}+\left [\frac{E(R_{M})-R_{f}}{\sigma (R_{M})} \right ]\sigma (R_{p})$

CAPITAL ASSETS PRICING MODEL (CAPM) DAN SECURITY MARKET LINE (SML)

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R_{j})=R_{f}+[E(R_{M})-R_{f}]\beta _{j}$

Perbandingan CML dan SML

APLIKASI CAPITAL ASSETS PRICING MODEL (CAPM)
Menghitung Risiko Sistematik Portofolio

$\small \dpi{100} \fn_cm \beta _{p}=\sum_{i=1}^{N}w_{i}\beta _{i}$

Menghitung Tingkat Pendapatan yang Disyaratkan dari Surat Berharga

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R_{j})=R_{f}+[E(R_{M})-R_{f}]b_{j}$

Menghitung Biaya Modal Saham

$\small \dpi{100} \fn_cm E(R_{j})=k_{s}=R_{f}+[E(R_{M})-R_{f}]\beta _{j}$

Kembali ke Materi Kuliah: Manajemen Keuangan

Artikel terkait Materi Kuliah: Manajemen Keuangan

Pustaka:

Farah Margaretha, 2005, Teori dan Aplikasi Manajemen Keuangan: Investasi dan Sumber Dana Jangka Pendek, Grasindo
I Made Sudana, 2011, Manajemen Keuangan Perusahaan: Teori dan Praktek, Penerbit Erlangga, Jakarta
Mamduh M. Hanafi, 2008, Manajemen Keuangan, Edisi 1, BPFE Yogyakarta

Categories: Manajemen Keuangan Tags: Abdul Hadi, Manajemen Keuangan, Return yang Diharapkan, Risiko, Tingkat Pengembalian

Older Entries

	Ririn Eriska on Cara Mencari Data Sertifikat B…
	Muna on Cara Menghitung Beta Saham den…
	jesica on Cara Menghitung Return on Asse…
	Ana on Cara Mencari Data Suku Bunga S…
	laila on Cara Mencari Data BI Rate di W…

Hadi Management

Archive

Mengenal Manajemen Keuangan

Analisis Laporan Keuangan

ANALISIS RASIO KEUANGAN

Liquidity Ratio

Current ratio

Quick ratio

Cash ratio

Activity Ratio

Inventory turnover

Average days in inventory

Receivable turnover

Days Sales Outstanding (DSO)

Fixed assets turnover

Total assets turnover

Leverage Ratio

Debt ratio

Time interest earned ratio

Cash coverage ratio

Long-term debt to equity ratio

Profitability Ratio

Return on Assets

Return on Equity

Profit Margin Ratio

Basic Earning Power

Market Value Ratio

Price Earning Ratio (PER)

Dividend yield

Dividend payout ratio (DPR)

Market to book ratio

Risiko dan Tingkat Pengembalian

Cari Artikel

Order data, spreadsheet, tutorial, dan olah data secara online hubungi kami:

Mohon Perhatian…!!!

Buku Kita

Mata Kuliah

Google Translate

Kategori Artikel

Artikel Terbaru

Visitors

Komentar Terakhir

Online Guest

Berita Saham & Ekonomi

Credit Rating Indonesia

Free Journal

Kampus

Other Blog Link

Riset Saham

Sumber Data

Saya dan M. Roffi Ardi: Yudisium FE Unlam 2011